Меню
Главная
Авторизация/Регистрация
 
Главная arrow Банковское дело arrow Банковский надзор

Базельские соглашения о капитале

Базельские соглашения о капитале имеют особое значение в создании благоприятных условий для поддержания устойчивости банковских систем и предупреждения финансовых кризисов.

В 1988 г.. Базельский комитет по банковскому надзору принял Международное приближения оценки капитала и стандартов капитала (International Convergence of Capital Measurement and Capital Standards). Документ известный также как Соглашение о капитале, или Базельское соглашение. Позже этот документ получил еще одно название - "Базель".

Базельское соглашение о капитале 1988 ("Базель") определила для банков стандарты достаточности капитала, а именно: элементы капитала, весовые коэффициенты риска, целевой стандартный коэффициент достаточности капитала. Базельское соглашение И содержала следующие основные постулаты: капитал банка состоит из основного и дополнительного; капитал нужен для покрытия кредитного риска, который определяется с помощью весовых коэффициентов; соотношение между капиталом банка и его активами, взятыми с учетом коэффициента кредитного риска, не должно быть меньше 8% (рис. 1.1).

Принятие Соглашения о капитале стало переломным этапом для развития банковского надзора в мире. С появлением органы банковского регулирования получили первый стандарт международного уровня, на который можно было равняться. Следует отметить, что соглашение о капитале изначально была нацелена на "международно-активные банки" и была обязательной только для стран - членов Базельского комитета. Однако относительная простота и доступность методик и подходов Соглашения о капитал привели к тому, что была введена почти в 130 странах мира, в том числе в Украине, причем по всем банкам - объектов надзора независимо от их "международной активности".

Основные постулаты Базельского соглашения о капитале и, принятой в 1988

Рис. 1.1. Основные постулаты Базельского соглашения о капитале и, принятой в 1988

Заключение Базельского соглашения о капитале и позволило на время снизить остроту проблемы обеспечения финансовой устойчивости и надежности банков. Однако повышение уровня рисков в связи с бурным развитием высокодоходных кредитных операций (использованием сложных схем с гарантиями, деривативами, секьюритизацией) привело к недостаточности собственного капитала, необходимого для их покрытия.

К концу 90-х годов Базельское соглашение И во многом перестала соответствовать изменениям, которые произошли на финансовом рынке, что вызвало потребность в усовершенствовании требований к регулятивного капитала банков. Стандарты достаточности капитала, заложенные в Базельской соглашении И, не только не сдерживали, а даже подталкивали банки продавать часть высоконадежных кредитов с помощью механизма секьюритизации активов.

Недостатком Базельского соглашения И было и то, что она уделяла недостаточно внимания залоговом обеспечению и деривативных инструментам в ограничении банковских рисков. Наибольшей критике подверглась шкала весовых коэффициентов риска, которая не давала возможности отразить их высокий уровень по внебалансовым операциям банков.

Очевидная ограниченность Базельского соглашения и заключалась в учете только кредитного риска банковских портфелей (риска контрагента и страны). Несмотря на то, что данный вид риска является важнейшим, в условиях нарастания нестабильности финансовых рынков и осуществления банками операций на них, все больший вес приобретают рыночные риски, в частности валютный, процентный и риски операций с производными финансовыми инструментами.

Поэтому, Базельское соглашение и какой бы она ни была прогрессивная на время создания, впоследствии устарела, и к ней начинают вноситься поправки. В течение 1988-2004 гг. Принято несколько поправок (в основном редакционно-технических), которые не меняли трех основных постулатов "Базеля I».

На фоне ряда поправок четко выделяется Поправка к Соглашению о капитале на учет рыночных рисков, принятая в 1996 году. (Поправка 1996) (рис. 1.2).

Поправка к Соглашению о капитале на учет рыночных рисков 1996 изменила первые два постулата сделки: к регулятивного капитала банка было добавлено капитал третьего уровня - краткосрочный субординированный долг, а сам капитал стал нужен для покрытия не только кредитного, но и рыночных рисков, которым было отнесено процентный риск, риск долевых ценных бумаг, валютный риск и риск товарных контрактов. Капитал третьего уровня выделялся только в случае, если банк оценивал рыночные риски. Если же банк по каким-то причинам воздерживался от оценки рыночных рисков, ему не разрешалось признавать капитал третьего уровня и использовать его для компенсации кредитного риска. Третий постулат соглашения - 8% минимальной адекватности - остался неизменным.

Таким образом, в конце 1990-х гг. Соглашением о капитал устанавливались такие правила для банковского регулирования:

- Источником перекрытия банковских рисков и убытков является капитал банка. Он состоит из двух обязательных компонентов: основного капитала (капитала первого уровня) и дополнительного капитала (капитала второго уровня), а также - в некоторых случаях - на капитал третьего уровня. Для каждой компоненты и для их суммы - - регулятивного капитала - есть определенные ограничения, призванные обеспечить максимальное качество банковского капитала. Методика расчета капитала была относительно простой, универсальной инструкции построенной по принципу "шаг за шагом";

- Банки имели держать капитал для покрытия двух основных категорий рисков: 1) кредитного риска, который рассчитывался как сумма произведений балансовых активов и кредитных эквивалентов вне

Основные постулаты Поправки к Соглашению о капитале на враху¬вання рыночных рисков, принятой в 1996

Рис. 1.2. Основные постулаты Поправки к Соглашению о капитале на учет рыночных рисков, принятой в 1996

балансовых инструментов на соответствующие весовые коэффициенты риска; 2) рыночного риска, который состоит из четырех составляющих: процентного риска в "торговой книге" (рассчитывался как сумма общего и специального рисков); риска долевых ценных бумаг в "торговой книге" (также рассчитывался как сумма общего и специального рисков); валютного риска (рассчитывался сначала отдельно для каждой валюты, а затем - как комбинация всех позиций с учетом эффекта портфеля) риска товарных контрактов. Сумма всех указанных рисков давала "эквивалент взвешенных по риску активов";

- В любой момент времени соотношение между регулятивным капиталом банка и эквивалентом его взвешенных на риск активов - адекватность капитала - не должно быть меньше, чем 8%. На практике банки должны поддерживать адекватность капитала на уровне выше минимально необходимого для эффективного противостояния различным шоковым потрясением.

Несмотря на ряд поправок, в том числе таких прогрессивных, как поправка 1996, все же первая Базельское соглашение имела существенные недостатки.

Во-первых, с учетом поправки 1996 соглашением предусматривалось, что капиталом должны перекрываться только две широкие категории банковских рисков - кредитный и рыночный.

Первый из них - кредитный - является традиционным риском, без которого невозможно представить ни один банк. Согласно договору отдельно рассматривался кредитный риск по балансовым и внебалансовым операциям банка.

Второй - рыночный - достаточно новый для банковского бизнеса, а его учет при расчете адекватности капитала свидетельствует о существенной угрозе, которую вызывают для банков современные рынки с их быстрыми темпами изменения конъюнктуры. Кроме того, категория рыночного риска оказалась довольно широкой и включала четыре отдельные компоненты: процентный, паевой, валютный и товарный риски.

Вместе с тем следует отметить, что в действительности банковских рисков гораздо больше и охватывают они не только сферу кредитных или рыночных отношений. Поэтому ни один банк, который придерживался требований по адекватности капитала под две категории рисков, не мог гарантировать своего полной защиты от других категорий рисков. Свидетельством тому стали громкие скандалы с банкротством нескольких значительных мировых банков, в частности Barings Bank в 1995 p. и Allied Irish Bank в 2002 p. Итак, первым недостатком Соглашения о капитал был узкий диапазон рисков, принимались во внимание при оценке достаточности капитала.

Во-вторых, довольно простая и универсальная методика определения эквивалента взвешенных по риску активов имеет существенный недостаток - фактическое пренебрежение спецификой работы отдельных банков, прежде всего в сфере управления рисками. В Соглашении о капитал пытались оценить количество риска, не обращая внимания на качество систем и процессов управления им. Поэтому банки теряли стимул к улучшению своих практик риск-менеджмента, ведь какой бы идеальной не была практика управления риском, простая формула взвешивания на риск все равно выдаст один и тот же результат по его количества, а следовательно - и относительно необходимой величины капитала.

В-третьих, в Соглашении о капитал фактически сосредоточены только на расчете регулятивного капитала и эквивалента взвешенных по риску активов, не уделяя внимания тому, как эту важную информацию сообщить органам надзора и другим заинтересованным лицам, в том числе клиентам банка. Поэтому еще одним недостатком стала иллюзия, что соблюдение адекватности капитала на уровне 8% является гарантией стабильной работы банка. Кроме того, в Базеле и несколько идеализувалася практика банковского надзора: совсем не рассматривались ситуации, когда банки сознательно и долгое время не придерживаются необходимого минимального значения адекватности капитала (следовательно без внимания оставались исправительные меры) или приближаются к его нарушению (попирались предупредительные меры).

Необходимость устранения этих недостатков побудила Базельский комитет по банковскому надзору начать работу над новой редакцией Соглашения о капитале.

В 2004 г.. Базельский комитет принял новую концептуальную редакцию Соглашения о капитал - базельскую соглашение о капитале II ("Базель II").

Основной целью "Базеля II" является содействие адекватной капитализации банков и совершенствованию систем управления рисками, и, таким образом, усилению стабильности банковской системы в целом. Для этого регулятивный капитал банка должен соответствовать его реальным рискам, покрывать все основные риски и определять объем операций, который может осуществлять банк в соответствии с уровнем своего капитала.

"Базель II" не заменяет ранее редакции Соглашения о капитале, а только дополняет их. С формальной точки зрения он является очередной поправкой к Соглашению, чем новым документом. Поэтому он не содержит ни порядка расчета регулятивного капитала, ни указаний относительно минимально необходимого значения адекватности капитала - эти требования остаются неизменными из предыдущих версий документа.

В то же время в "Базеле П" определен новый концептуальный подход к наблюдению вообще и к понятию адекватности капитала в частности. Этот подход получил в мире название "надзор на основе оценки рисков".

"Базель II" содержит три "компоненты-опоры": "Минимальные требования к капиталу"; "Контроль со стороны надзора"; "Рыночная дисциплина" (рис. 1.3).

Три "компоненты-опоры" дополняют друг друга и одну из них нельзя рассматривать или использовать отдельно от других.

Первая компонента - "Минимальные требования к капиталу" - содержит методологию расчета минимально необходимой величины капитала для трех рисков: кредитного, рыночного и операционного. При этом в первой компоненте есть несколько альтернативных вариантов количественной оценки каждого из рисков.

Главным отличием от предыдущих версий соглашения является попытка составителей документа отойти при разработке методологии от подхода универсализации и заменить его подходом индивидуализации. Поэтому первая компонента содержит большое количество дополнительных условий и исключений. Причина их наличии - желание сделать методику оценки

Три "компоненты-опоры" Базельского соглашения о капитале II, принятой в 2004

Рис. 1.3. Три "компоненты-опоры" Базельского соглашения о капитале II, принятой в 2004

капитала можно точнее для каждого отдельного случая, каждой отдельной ситуации, каждого отдельного банка.

Следует отметить, что методика расчета самого регулятивного капитала остается практически неизменной с первой Соглашения о капитале. Неизменным осталось и числовое значение адекватности капитала банка - 8%.

Во второй компоненте - "Контроль со стороны надзора", - отмечается необходимость тщательного и всестороннего контроля со стороны органа банковского надзора за порядком и результатами расчета адекватности капитала каждого отдельного банка.

Вторая компонента базируется на четырех принципах, регламентирующих обязанности и полномочия банков и органов регулирования в оценке адекватности капитала.

Аналога второй компоненты в предыдущих версиях Соглашения не было. Вместе с тем следует отметить, что в 1997 г.. Базельским комитетом были разработаны Основные принципы эффективного банковского надзора, которые регламентировали минимальные полномочия и обязанности органов банковского надзора. Главным отличием между второй компонентой Соглашения о капитале и Основными принципами является то, что Основные принципы касаются всего спектра надзорной работы - от регистрации банка, его мониторинга и инспектирования к возможной ликвидации, тогда как вторая компонента касается узкоспециализированной участка оценки адекватности капитала банка.

В третьей компоненте - "Рыночная дисциплина" - отмечается, что в оценке адекватности капитала заинтересован не только банк и органы надзора, а прежде всего клиенты, которые желают знать, можно ли доверить свои средства этом финансовом учреждении. Без раскрытия информации для клиентов, обнародования отчетности невозможно достичь стабильности банковской системы и доверия к ней, в чем и состоит задача банковского надзора.

При этом следует отметить, что вопрос раскрытия информации в отчетности банков регулируется не только Соглашением о капитале, но и другими документами международного уровня, в частности учетным стандартам. Так, в 2006 г.. Вступил в силу Международный стандарт финансовой отчетности 7 "Финансовые инструменты: раскрытие информации». К этому содержание финансовой отчетности банков регулировался Международным стандартом бухгалтерского учета 30 "Раскрытие информации в финансовой отчетности банков и аналогичных финансовых учреждений" (принятым в 1990 году., Переформатирован в 1994г. И отмененным в 2006 г.).

"Базель II" дополняет учетные стандарты отчетности и требует от банков раскрытия информации количественного (статей отчетности, показателей и коэффициентов) и качественного характера (информации о корпоративной структуре банка, цели управления различными портфелями, практику риск-менеджмента и т.д.). В третьей компоненте подчеркивается необходимость ведения открытой и прозрачной банковской деятельности, что позволит рынка в лице клиентов банка полноценно выполнять свою регулятивную функцию.

Таким образом, в отличие от предыдущей, новое Соглашение о капитале имеет универсальный характер, поскольку ставит целью создание равных конкурентных условий на международном рынке как для всех кредитных институтов, так и для их капиталов, скорректированных на риск.

Базельский комитет особо акцентирует внимание на том, что любые критерии оценки достаточности капитала, которые устанавливаются органами банковского надзора и меры по их выполнению должны быть опубликованы и доведены до сведения банков.

Повышение прозрачности финансовой отчетности банков позволит быстро реагировать на рыночные изменения и, как следствие, сокращать сроки принятия управленческих решений.

В начале 2007 г.. Большинство стран - членов Базельского комитета по банковскому надзору начали внедрение положений "Базеля II", что должно способствовать широкомасштабным изменениям в экономике стран. Эти изменения будут вызваны воздействием новых принципов пруденциального надзора на деятельность банков, используя механизм кредитования, в свою очередь влиять на экономическую деятельность заемщиков и в конечном итоге на всю экономику страны. Выделяют три уровня влияния "Базеля II" на экономику: внутрибанковский, отраслевой и макроэкономический (рис. 1.4).

Первый уровень влияния охватывает внутрибанковские факторы. Прежде всего здесь ожидаются изменения в системе риск-менеджмента, вызванные переориентацией кредитной политики банков в зависимости от рисков заемщикам. Указанном процесса дополнительно способствовать изменение резервных отчислений, что, с одной стороны, отразится на условиях операций для клиентов банков, а с другой - на прибыльности операций для банка.

Второй уровень влияния касается банковской отрасли, в частности - клиентов банка непосредственно и конкуренции в определенных сегментах рынка финансовых услуг. Новые кредитные условия предпочитают заемщикам с высоким рейтингом и затрудняют доступ к кредитным ресурсам второстепенным заемщикам. Поскольку конкуренция в борьбе за заемщиков с высоким рейтингом усилится, это может также привести к уменьшению доходности операций с ними. Изменение доходности отдельных операций побуждает банки оптимизировать структуру их активов, что приведет к изменениям сферы деятельности определенных банков и усилит тенденцию к консолидации в отрасли.

Указанные факторы влияния второго уровня положительно сказываться на экономике страны. Однако наличие эффекта цикличности, который усиливает экономические кризисы, может свидетельствовать и о возможных негативных последствиях введения "Базеля II" (третий уровень воздействия). Масштаб макроэкономических изменений в каждой конкретной

Влияние Базельского соглашения о капитале II на банки и экономику

Рис. 1.4. Влияние Базельского соглашения о капитале II на банки и экономику

стране будет зависеть от регулятивной политики государства в ее стремлении воплотить в жизнь стандарты "Базеля И". То есть, не существует стопроцентной уверенности в положительных или отрицательных последствий внедрения "Базеля П" в экономически развитых странах, тем более в странах с переходной экономикой, в том числе в Украине. Однако имплементация Базельских рекомендаций в национальное хозяйство является приоритетной задачей для нашего государства в связи с ее евроинтеграционными стремлениями и вступлением Украины во Всемирную торговую организацию. Иначе отечественные банки рискуют оказаться в изоляции от внешних рынков.

Таким образом, "Базель И" является документом, который на долгие годы станет ориентиром для банковских работников надзора всего мира. Но дальнейшее развитие банковских продуктов и финансовых рынков неизбежно повлечет необходимость внесения дополнений к этому важнейшему документу банковского надзора, поэтому работу над усовершенствованием Соглашения о капитал будет продолжено.

 
< Предыдущая   СОДЕРЖАНИЕ   Следующая >
 

Предметы
Агропромышленность
Банковское дело
БЖД
Бухучет и аудит
География
Документоведение
Естествознание
Журналистика
Инвестирование
Информатика
История
Культурология
Литература
Логика
Логистика
Маркетинг
Математика, химия, физика
Медицина
Менеджмент
Недвижимость
Педагогика
Политология
Политэкономия
Право
Психология
Региональная экономика
Религиоведение
Риторика
Социология
Статистика
Страховое дело
Техника
Товароведение
Туризм
Философия
Финансы
Экология
Экономика
Этика и эстетика
Прочее