Меню
Главная
Авторизация/Регистрация
 
Главная arrow Статистика arrow Финансовая статистика

Особенности отражения финансовых операций в системе национальных счетов

Финансовый счет отражает механизм перераспределения финансовых ресурсов между институциональными секторами, испытывают их недостаток (то есть чистых заемщиков) и привлекают необходимые средства путем принятия обязательств или сокращения имеющихся активов, и институциональными секторами-чистыми кредиторами, которые размещают свои свободные средства путем приобретения новых финансовых активов или сокращения существующих обязательств.

Финансовый счет показывает, каким образом некоторые секторы получают необходимые финансовые ресурсы за взятие финансовых обязательств или уменьшение активов, а другие секторы распоряжаются излишком собственных финансовых ресурсов через создание финансовых активов или уменьшение собственных обязательств.

Финансовый счет является вторым в последовательности счетов, связанных с накоплением, и строится по общей их схеме для экономики в целом и ее основных институциональных секторов .

Финансовый счет — это счет потоков, то есть изменений в стоимости финансовых активов. Он отражает взаимосвязи между секторами экономики, которые складываются в результате накопления товарно-материальных и финансовых активов: на его правой стороне отражают операции по принятию финансовых обязательств, а на левой — операции по приобретению финансовых активов. Финансовый счет институционного сектора экономики показывает общее изменение финансовых требований и обязательств, но на уровне макроэкономики он позволяет оценить структуру этих изменений, то есть показывает, в отношении которого сектора и каким образом изменились финансовые требования и обязательства.

На расходной (левой) части счета отражаются изменения в активах: приобретение финансовых активов за вычетом выбытия, на ресурсной (правой) части счета — изменения в обязательствах: принятие обязательств за вычетом их погашения.

Чистое принятие финансовых обязательств за вычетом чистого принятия финансовых активов в стоимостном выражении равен с противоположным знаком показателю "чистое кредитование / чистое заимствование", который является балансирующей статьей "счета капитала". Этот показатель в финансовый счет переносится из счета операций с капиталом и является звеном, связывающим финансовый счет с другими счетами.

Чистое кредитование — это остаток средств, который состоит из чистых сбережений и чистых капитальных трансфертов, не использованные для накопления капитала. И напротив, если сумма чистых сбережений и капитальных трансфертов недостаточна для финансирования чистого прироста нефинансовых активов, соответствующая нехватка ресурсов называется чистым заимствованием.

Таким образом, финансовый счет не имеет балансирующей статьи, которая бы переносилась на другие счета, как это имеет место для всех других счетов, предшествующих ему, поскольку он является завершающим в последовательности счетов, которые отражают экономические операции между институциональными единицами экономики.

СНС предусматривает взаимосвязь финансового счета с другими счетами, которые имеют корреспондирующие записи, соответствующие определенным операциям финансового счета.

В финансовом счете отражаются как нефинансовые, так и финансовые операции.

Регистрация большинства сделок, связанных с передачей имущественных прав на товар или нефинансовый актив или с предоставлением услуг в СНС сопровождается соответствующей записью на финансовом счете. Чаще всего такие операции имеют форму обмена товара, активов или услуг непосредственно на средства платежа или на финансовые претензии, дающие право на получения платежа в будущем. Поскольку в СНС учет операций ведется на основе принципа начисления, любая операция, которая предусматривает осуществление платежа в форме финансовых активов или в натуральной форме, сопровождается корреспондирующим записью на финансовом счете.

Одновременно много операций в СНС отражаются на финансовом счете полностью. К финансовым операциям относятся такие, которые связаны с обменом одного финансового актива на другой или с погашением обязательства за счет актива. Например, коммерческие кредиты погашаются в обмен на платеж: это означает, что финансовое требование в форме коммерческого кредита исчезает тогда, когда должник предоставляет кредитору средства платежа. В результате этого на финансовом счете появляются такие четыре проводки: для кредитора — уменьшение суммы предоставленного коммерческого кредита и увеличение платежных средств (наличные деньги и ликвидные депозиты); для должника — сокращение обязательств (в форме коммерческих кредитов) и уменьшение величины финансовых активов (в форме средств платежа).

В финансовом счете выделяются категории финансовых инструментов, которые расположены по степени ликвидности (табл. 2.11).

Таблица 2.11. Финансовый счет Украины, млн. грн.

Изменения в обязательствах и чистом богатстве

Изменения в активах

Чистое кредитование (+), чистое заимствование (-)

Чистое приобретение финансовых активов:

Чистое принятие финансовых обязательств:

Монетарное золото и специальные права заимствования

Наличные деньги и депозиты

Наличные деньги и депозиты

Ценные бумаги, кроме акций

Ценные бумаги, кроме акций

Кредиты и займы

Кредиты и займы

Акции и другие виды участия в капитале

Акции и другие виды участия в капитале

Другая кредиторская задолженность

Другая дебиторская задолженность

Наибольшую ликвидность имеют те финансовые инструменты, обмениваются по требованию и без финансовых штрафных санкций на другие финансовые активы, товары, услуги. К ним относятся золото, наличные деньги и депозиты. Депозиты делятся на переводные и непереказні депозиты; последние являются менее ликвидными.

В группу финансовых инструментов меньшей ликвидности относятся такие ценные бумаги, как векселя и облигации. Для ценных бумаг и кредитов одним из возможных критериев классификации является время наступления платежа, то есть включения их в краткосрочных или долгосрочных.

Наименьшую ликвидность имеют страховые технические резервы и прочая дебиторская / кредиторская задолженность.

Следует отметить, что в соответствии с Руководством по денежно-кредитной и финансовой статистики финансовые инструменты классифицируются как финансовые активы (ресурсы) или как другие (условные и производные) финансовые инструменты.

Особенность финансового счета состоит в том, что для его построения используется одна и та же классификация для активов и для пассивов (табл. 2.12).

Финансовый инструмент — это любой контракт, который начинает возникновению финансового актива, с одной стороны, и финансовым обязательства, с другой.

Согласно СНС классификация финансовых инструментов построено на следующих критериях:

- правовые характеристики, т. е. описание взаимоотношений между кредитором и заемщиком;

- ликвидность, то есть оборачиваемость, возможность передачи, конвертируемость. Классификация финансовых инструментов, которая приведена в табл. 2.12, в Руководстве по денежно-кредитной и финансовой статистики приведена как классификация финансовых активов.

других финансовых инструментов относятся условные и производные финансовые инструменты.

Многие виды финансовых договорных соглашений между институциональными единицами не приводят к возникновению безусловных требований. Соглашения, которые не имеют экономической стоимости и не могут передаваться другим единицам, называются условными активами. Эти сделки не учитываются в СНС.

СПРАВОЧНО

К условным финансовым активам относятся, например, гарантия погашения долга, предоставленная третьей стороной; кредитная линия; аккредитив (договор, содержащий обязательство банка-эмитента, по которому этот банк по поручению клиента (заявителя аккредитива) или от своего имени вопреки документов, которые отвечают условиям аккредитива, обязан выполнить платеж в пользу бенефициара или поручает другому банку (банку-исполнителю) осуществить этот платеж); программы выпуска ценных бумаг с банковской поддержкой; соглашение о процентной ставке по срочным сделкам. Бенефициар — конечный получатель средств, на счет которого зачисляются средства в иностранной валюте, перевод которых был инициирован с помощью платежного поручения в иностранной валюте. Любые платежи, связанные с созданием условного финансового актива, рассматриваются как плата за услуги и не отражаются в финансовом счете.

Производными финансовыми инструментами называют такие, которые принадлежат к определенному финансовому инструменту, показателю или товару, с помощью которых на финансовом рынке можно проводить операции купли-продажи конкретных финансовых рисков (таких как процентный и валютный риски, риск изменения курса акций и цен на товары, кредитный риск и т. др.) независимо от основного инструмента.

Стоимость производного финансового инструмента является производной от цены базового объекта, которым может быть, например, актив. При этом не происходит передача основной суммы, которая должна быть погашена, и не начисляется инвестиционный доход. Производные финансовые инструменты используются для различных нужд, в том числе для управления риском, хеджирование (страхование от возможного падения цены), арбитражных операций между рынками и спекуляцией.

Таблица 2.12. Классификация финансовых инструментов в финансовом счете

пор.

Вид

Характеристика

1

Монетарное золото и специальные права заимствования (СДР), выпускаемых МВФ

Активы, для которых на стороне пассивов не существует соответствующих финансовых обязательств.

Монетарное золото является собственностью органов денежно-кредитного регулирования или других единиц, в отношении которых они осуществляют реальный контроль. К категории монетарного золота принадлежит только золото, которое является активом и частью валютных резервов страны.

Монетарное золото обычно представлено в форме монет, слитков или брусков не ниже 995 пробы. Его продажа как правило осуществляется на организованных рынках или в рамках двусторонних соглашений между нейтральными банками.

ПО — это международный резервный актив, созданный МВФ с целью пополнения существующих международных резервных активов. Это "корзина" из пяти валют, состав которых пересматривается каждые пять лет. Стоимость специальных прав заимствования определяется ежедневно.

2

Наличные деньги и депозиты (Г.2)

Наличные деньги включают банкноты и монеты, находящиеся в обращении и широко используются для осуществления платежей (кроме памятных монет, которые фактически не находятся в обращении).

Следует различать национальные деньги и иностранную валюту, то есть денежные средства, что является обязательствами единиц-резидентов, таких как центральный банк, другие банки и центральное правительство, и денежные средства, что является обязательствами единиц-нерезидентов, таких как иностранные центральные банки, другие банки и центральные правительства зарубежных стран. Наличные деньги могут быть активом для любого из секторов, однако эмиссия денег является функцией, которая выполняется только финансовыми корпорациями, в частности в Украине Национальным банком.

Депозит (вклад) — средства, которые предоставляются физическими или юридическими лицами в управление резиденту, определенному финансовой организацией согласно действующему законодательству Украины, или нерезиденту на четко определенный срок и под процент и оформляются соответствующим соглашением.

Различают переводные и другие депозиты, владельцами которых могут быть все институциональные секторы экономики. Однако зачастую депозиты в форме обязательств берут на себя финансовые корпорации и сектор общего государственного управления.

переводных депозитов относятся депозиты, которые могут: по требованию подлежать обмену на наличные по номиналу без уплаты штрафа или каких-либо ограничений; свободно переводиться с помощью чеков; использоваться для осуществления платежа в другой способ.

депозиты включают все требования (кроме переводных депозитов) к центральному банку, другим депозитным учреждениям и государственных органов, а в некоторых случаях и до других институциональных единиц, которые подтверждены соответствующим документом. Типичными формами депозитов этой категории есть непереказні сберегательные вклады, срочные вклады и непереказні депозиты в иностранной валюте. К этой категории также принадлежат акции или аналогичные свидетельства участия в капитале, которые выпускаются ссудно-сберегательными ассоциациями, строительными

обществами, кредитными союзами и тому подобное; эти акции или депозиты обмениваются на наличные на законном основании или на практике по требованию или с краткосрочным уведомлением.

3

Ценные бумаги, кроме акций (стр.3)

Это облигации, казначейские обязательства, сберегательные, инвестиционные и ипотечные сертификаты, векселя, приватизационные бумаги и производные ценные бумаги.

Облигация — ценная бумага, удостоверяющая внесение ее владельцем денежных средств и подтверждает обязательства возместить ему номинальную стоимость этой ценной бумаги в предусмотренный в нем срок с выплатой фиксированного процента (если иное не предусмотрено условиями выпуска). Облигации распространяются среди предприятий и граждан на добровольных началах.

Выпускаются облигации следующих видов: облигации внутренних и местных займов; облигации предприятий;

облигации внешних государственных займов Украины.

Облигации внутренних и местных займов выпускаются на предъявителя.

Облигации предприятий выпускаются предприятиями всех предусмотренных законом форм собственности, объединениями предприятий, акционерными и другими обществами и не дают их владельцам права на участие в управлении.

Облигации внешних государственных займов Украины могут деноминуватися в конвертируемой иностранной валюте.

Облигации могут выпускаться процентными и процентными (целевыми), свободно обращающиеся или с ограниченным кругом обращения. Облигации, предложенные для открытой продажи с последующим свободным обращением (кроме беспроцентных облигаций), должны содержать купонный лист на выплату процентов.

Казначейские обязательства Украины — вид ценных бумаг на предъявителя, которые размещаются исключительно на добровольных началах среди населения, удостоверяют внесение их владельцами денежных средств в бюджет и дают право на получение финансового дохода.

Сберегательный сертификат — письменное свидетельство банка о депонировании денежных средств, удостоверяющее право вкладчика на получение после истечения установленной срока депозита и процентов за ним. Сберегательные сертификаты выдаются срочные (под определенный договорный процент на определенный срок) или до востребования, именные и на предъявителя.

Инвестиционный сертификат — ценная бумага, которая выпускается компанией по управлению активами паевого инвестиционного фонда и удостоверяет право собственности инвестора на долю в паевом инвестиционном фонде.

Ипотечный сертификат — особый вид ценной бумаги, обеспеченный ипотечными активами или ипотеками (вид обеспечения выполнения обязательства недвижимым имуществом, которое остается во владении и пользовании ипотекодателя, согласно которому ипотекодержатель имеет право в случае невыполнения должником обеспеченного ипотекой обязательства получить удовлетворение своих требований за счет предмета ипотеки преимущественно перед другими кредиторами этого должника).

Ипотечные сертификаты имеют номинальную стоимость и срок обращения. Номинальная стоимость и срок обращения сертификатов одного выпуска должны быть одинаковыми. Номинальная стоимость может быть установлена в национальной валюте с учетом инфляционного предостережения. Срок обращения сертификатов одного выпуска не может превышать срок существования ипотечных активов, которые являются обеспечением этого выпуска, и срок отчуждения ипотечных активов.

Вексель — ценная бумага, который удостоверяет безусловное денежное обязательство векселедателя уплатить после наступления срока определенную сумму денег собствен-

4

Кредиты и займы (Стр.4)

ку векселя (векселедержателю). Существуют простые и переводные векселя.

Приватизационные бумаги — это особый вид государственных ценных бумаг, которые удостоверяют право владельца на безоплатное получение в процессе приватизации доли имущества государственных предприятий, государственного жилищного фонда, земельного фонда. Приватизационные бумаги могут быть только именными.

Новые выпуски оборотных ценных бумаг нередко обеспечиваются имеющимися активами, такими как займы, ипотеки или другие активы (включая дебиторскую задолженность). Такую реорганизацию активов часто называют секьюритизацией. Создание новых активов отражается в форме проводок на финансовом счете, где вновь созданные активы должны включаться в категорию ценных бумаг, кроме акций. Выходные активы должны значиться на балансе институциональных единиц, которые являются их владельцем.

Индексированные ценные бумаги — это финансовые инструменты, для которых или платежи по купонам (проценты), или величина основной суммы привязаны к индексу цен, цены товара, индекса валютного курса и тому подобное. Помимо получения процентного дохода, такие бумаги позволяют сохранять покупательную способность или стоимость ценностей во время инфляции. Когда купонные платежи индексируются, они регистрируются как процентный доход по аналогии с любым другим финансовым активом, ставка по которому меняется. Когда индексируется основная сумма, то цена эмиссии принимается за основную сумму, а платежи, которые обусловлены индексацией и выплачиваются периодически, с наступлением срока погашения регистрируются как процентный доход (доход от собственности). Такие начисления осуществляются в течение всего периода обращения ценной бумаги, а соответствующая контрпроводка на финансовом счете осуществляется для ценных бумаг, кроме акций.

Производные ценные бумаги — ценные бумаги, механизм выпуска и обращения которых связан с правом на приобретение или продажу в течение срока, определенного договором (контрактом), ценных бумаг, других финансовых и/или товарных ресурсов.

Различают краткосрочные и долгосрочные ценные бумаги.

краткосрочных ценных бумаг, кроме акций, относятся ценные бумаги, первоначальный срок погашения которых составляет один год и менее, даже если они выпущены в рамках долгосрочных программ, например, программ выпуска с банковской поддержкой.

долгосрочных ценных бумаг, кроме акций, относятся ценные бумаги, начальный период погашения которых составляет более года. Требования, срок погашения которых устанавливается произвольно и самый поздний срок составляет более года с неопределенным периодом платежа, следует классифицировать как долгосрочные.

Кредит — ссудный капитал банка в денежной форме, который передается во временное пользование на условиях обеспеченности, возврата, срочности, платности и целевого характера использования.

Кредиты и займы включают все финансовые активы, которые:

образуются в результате прямого предоставления финансовых средств заемщику кредитором;

представленные документом, что не находится в обращении, или

в отношении которых кредитор не получает никакой ценной бумаги, который бы удостоверял заключения сделки.

К этой категории относятся все ссуды и авансы (кроме дебиторской или кредиторской задолженности по коммерческим кредитам и авансам), которые предоставляются предпринимателям, органам государственного управления домашним хозяйствам, банкам, финансовым компаниям и другим учреждениям. Кредиты и займы включают также потребительский кредит, аренду товаров с возможностью

их покупки, ссуды на финансирование коммерческого кредита, договора финансового лизинга и другие аналогичные соглашения, а также требования к МВФ в форме выданных займов.

Различают краткосрочные и долгосрочные кредиты и займы.

Краткосрочные кредиты и займы включают такие, первоначальный срок погашения которых составляет один год и менее. Все займы, которые погашены по требованию кредитора, классифицируются как краткосрочные, даже если ожидаемый срок погашения составляет один год и более.

долгосрочных кредитов и займов относятся такие, начальный срок погашения которых обычно превышает один год.

5

Акции и другие ценные бумаги, обеспечивающие участие в капитале (Г.5)

До акций и других ценных бумаг, обеспечивающих участие в капитале относятся все инструменты и учетные записи, которые признаются после того, как были удовлетворены финансовые претензии всех кредиторов в виде требований на ту часть капитала, которая остается после ликвидации корпорации. Ценные бумаги, связанные с участием в акционерном капитале, дают право на получение заранее установленной суммы дохода или фиксированной суммы, которая выплачивается при ликвидации корпорации.

Простая акция удостоверяет долевое участие в уставном фонде акционерного общества, подтверждает членство в акционерном обществе и право на участие в управлении им, дает право его владельцу на получение части прибыли в виде дивиденда, а также на участие в распределении имущества при ликвидации акционерного общества.

Привилегированные акции дают владельцу преимущественное право на получение дивидендов, а также на приоритетное участие в распределении имущества акционерного общества в случае его ликвидации.

Категория акций и других ценных бумаг, обеспечивающих участие в капитале, включает чистую долю владельца в капитале квазикорпорации, а также акции и долевое участие в капитале корпораций. Согласно СНС корпоративное предприятие может быть собственником имеющихся у него средств, кроме долевых средств его владельцев, а средствами, имеющимися в квазикорпораций, обладают их владельцы.

6

Страховые технические резервы (Г.6)

Страховые технические резервы делятся на чистую стоимость активов домашних хозяйств в резервах страхования жизни и в пенсионных фондах и предварительные выплаты страховых премий и резервы для покрытия неурегулированных страховых претензий.

Чистая стоимость активов домашних хозяйств в резервах страхования жизни и в пенсионных фондах делится на требования домашних хозяйств относительно резервов по страхованию жизни и резервов пенсионных фондов.

Чистая стоимость активов домашних хозяйств в резервах страхования жизни

Резервы в страховании жизни складываются из страховых резервов на покрытие застрахованных рисков и резервов страхования жизни с правом получения предназначенного дохода, то есть доход прибавляется к страховой сумме, выплачивается после окончания периода действия договора страхования жизни с получением дохода или аналогичных полисов.

Хотя страховые компании получают и распоряжаются резервами страхования жизни, эти резервы считаются активами застрахованных лиц или домашних хозяйств, а не частью собственных средств страховых компаний.

Совокупный объем этих резервов равна чистой стоимости активов домашних хозяйств в резервах страхования жизни.

В финансовом счете СНС отражаются только изменения их долевого участия.

Эти изменения в результате операций, в которых участвуют страховые компании и

домашние хозяйства, включают прирост долевых средств за вычетом их сокращения.

Прирост долевых средств домашних хозяйств в резервах фондов страхования жизни состоит из следующих компонентов:

общей суммы страховых премий, фактически полученных домохозяйствами в течение текущего отчетного периода;

общей суммы дополнительных взносов (равна сумме доходов на инвестированные резервы, включенные в счет домашних хозяйств-владельцев страховых полисов).

С этого прироста вычитается плата за услуги по страхованию жизни.

Сокращение долевого участия домашних хозяйств в резервах страхования жизни состоит из следующих компонентов:

страховые суммы, которые принадлежат владельцам полисов после достижения соответствующего возраста (владельцам полисов страхования на дожитие и аналогичных страховых полисов, включая премии либо доходы, заработанные на эти страховые полисы);

суммы, причитающиеся бенефициару (лицу, которому предназначен платеж) в случае смерти застрахованного лица, включая премии либо доходы;

платежи, причитающиеся по страховым полисам, аннулированными до окончания периода страхования.

Чистая стоимость активов домашних хозяйств в пенсионных фондах

Система негосударственного пенсионного обеспечения — это составная часть системы накопительного пенсионного обеспечения, которая основана на добровольном участии физических и юридических лиц (кроме случаев, предусмотренных законами) в формировании пенсионных накоплений с целью получения ими дополнительных к общеобязательному государственному пенсионному страхованию пенсионных выплат.

Негосударственный пенсионный фонд — юридическое лицо, которое имеет статус неприбыльной организации (непредпринимательского общества), функционирует и проводит деятельность исключительно с целью накопления пенсионных взносов в пользу участников пенсионного фонда с дальнейшим управлением пенсионными активами, а также осуществляет пенсионные выплаты участникам указанного фонда.

Средства негосударственных пенсионных фондов состоят из резервов, принадлежащих фондам, которые основаны либо работодателями, либо работниками, либо совместно работодателями и работниками и предназначенные для выплаты пенсий работникам после их выхода на пенсию. Эти резервы, как и резервы страхования жизни, считаются активами домашних хозяйств, а не институциональных единиц, которые ими распоряжаются, и поэтому называются чистой стоимости активов домашних хозяйств в пенсионных фондах.

Финансовый счет СНС отражает изменения в величине этого участия. Такие изменения являются результатом операций, в которых принимают участие негосударственные пенсионные фонды или домашние хозяйства, и включают прирост долевых средств за вычетом их сокращения.

Прирост долевого участия домашних хозяйств в резервах негосударственных пенсионных фондов состоит из следующих компонентов: от общей суммы фактических взносов в негосударственные пенсионные фонды, которые платятся работниками, работодателями или другими институциональными единицами от имени частных лиц и домашних хозяйств, которые имеют финансовые требования к этих фондов:

общей суммы дополнительных отчислений, которые равны сумме доходов, полученных в результате инвестирования резервов негосударственных пенсионных фондов и включенных в счет домашних хозяйств-участников негосударственных

пенсионных фондов.

С этого прироста высчитывается оплата за услуги по управлению средствами этих фондов.

Сокращение долевого участия в негосударственных пенсионных фондах состоит из следующих компонентов:

общей суммы выплат пенсионерам или их иждивенцам в виде еженедельных, ежемесячных или иных регулярных платежей; общей суммы единовременных выплат лицам при их выходе на пенсию. Предварительные выплаты страховых премий и резервы для покрытия неурегулированных страховых претензий

Предварительные выплаты страховых премий — это выплаты, осуществляемые заранее, в начале периода, охватываемого договором страхования, который не совпадает с отчетным периодом. Таким образом, в конце отчетного периода при сведении баланса оказывается, что часть страховых премий, выплаченных в течение отчетного периода, может быть использована для покрытия рисков последующих периодов. Эти авансовые выплаты премий являются активами держателей страховых полисов и составляют часть страховых технических резервов. Суммы премий отражаются в учете как операции между владельцами страховых полисов и страховыми компаниями, — это полученные премии, то есть такие, которые были внесены в текущем или в предыдущем периоде и предназначенные для выплаты страховых сумм по рискам, не покрытых в текущем отчетном периоде. Резервы для покрытия неурегулированных страховых претензий — это резервы

страховых компаний, предназначенные для урегулирования предъявленных, но не оплаченных страховых претензий, включая претензии, которые могут быть обжалованы. Обоснованные претензии, принятые страховыми компаниями для оплаты, рассматриваются как такие, что принадлежат оплате тогда, когда происходит событие или несчастный случай, и является основой для возникновения страхового требования независимо от того, сколько времени требуется для урегулирования этой претензии. Следовательно, резервы для покрытия неурегулированных претензий являются активами страхователя или застрахованных лиц и обязательствами страховых компаний.

Изменение в объеме предварительно выплаченных страховых премий и резервов для покрытия неурегулированных страховых претензий, которые являются результатом операций между владельцами страховых полисов и страховыми компаниями, отражаются в финансовом счете СНС в общей категории "страховые технические резервы".

7

Другая дебиторская / кредиторская задолженность (Стр.7)

Это коммерческие кредиты и авансы, а также другую дебиторская / кредиторская задолженность за вычетом коммерческих кредитов и авансов.

К категории "Коммерческие кредиты и авансы" относятся:

коммерческие кредиты на покупку товаров и услуг, предоставлены напрямую корпорациям, органам государственного управления, некоммерческим организациям, домашним хозяйствам и другим странам мира;

авансы на выполнение незавершенных работ (которые включены в материальных оборотных средств) или будущих работ.

Коммерческие кредиты и авансы не включают займы на финансирование коммерческих кредитов, отражаются в категории Г.4. Иногда нужно провести разбивку этой категории на краткосрочные и долгосрочные кредиты и авансы, используя тот же критерий, который применяется при распределении других финансовых активов на краткосрочные и долгосрочные активы.

К категории "Другая дебиторская /кредиторская задолженность за вычетом коммерческих кредитов и авансов" относятся все другие виды дебиторской и кредиторской задолженности, в частности задолженность по выплате заработной платы, пенсий и других социальных пособий, налогов и тому подобное.

Существует две категории производных финансовых инструментов: форвардные контракты и опционы (рис. 2.2).

Классификация производных финансовых инструментов

* В финансовом счете пена опциона отражается как приобретение покупателем финансового актива и как принятие обязательства продавцом. Когда опционный контракт реализуется, соответствующие операции отражаются в СНС в зависимости от их характера. В финансовом счете они могут учитываться в категориях депозитов или ценных бумаг.

Рис. 2.2. Классификация производных финансовых инструментов

Операции с монетарным золотом включают продажу и покупку золота, которые осуществляются между органами денежно-кредитного регулирования различных стран. Золотой запас Украины создаются Национальным банком Украины и является государственной собственностью.

Покупка (продажа) монетарного золота отражается в финансовом счете органов денежно-кредитного регулирования определенной страны как прирост (сокращение) активов, а соответствующая контрпроводка записывается как сокращение (прирост) активов на счета других стран мира. Сделки с золотом, осуществляемые другими секторами (включая нерезервне золото, которое принадлежит государственным органам, и все золото, принадлежащее финансовым учреждениям, кроме центрального банка) рассматриваются как приобретение ценностей за вычетом их реализации (если единственной целью такого приобретения является накопление богатства), или как конечное потребление, или как промежуточное потребление. Только депозиты, займы и ценные бумаги в виде золота рассматриваются как финансовый актив (но не как золото) и классифицируются в соответствующей категории наряду с аналогичными активами, выраженными в иностранной валюте.

Если органы денежно-кредитного регулирования пополняют свои запасы монетарного золота путем покупки товарного золота (то есть вновь добытого золота или золота, предлагаемого на частных рынках) или сокращают золотой запас с целью проведения денежно-кредитной политики (продажа частным владельцам или пользователям), подобные операции не считаются, соответственно, монетизацией и демонетизацією золота.

Операция покупки золота отражается в счете капитала в форме позитивной проводки как "приобретение за вычетом выбытия ценностей" или как "изменение запасов материальных оборотных средств" с проведением соответствующей контрпроводки на счетах институциональных единиц или других стран мира, которые поставляют золото. Сделка купли немонетарного золота за рубежом рассматривается как импорт. Сама по себе монетизация (или демонетизация) не находит отражение в финансовом счете; вместо этого изменения в позициях баланса регистрируются с помощью проводок на счета других изменений в объеме активов, что означает изменение классификации и перенос золота из категории материально-оборотных средств или категории ценностей к категории монетарного золота. Демонетизация записывается симметрично.

ПО является расчетной единицей, определяемой МВФ и используется при осуществлении им собственных операций и сделок. Поэтому СПЗ не являются обязательствами МВФ, а у членов МВФ, получили ассигнования в СПЗ, не возникает реального (безусловного) обязательства по возврату выделенных им СПЗ. Операции с СПЗ проводятся на финансовых счетах органов денежно-кредитного регулирования и других стран мира соответственно. СПЗ могут быть активами исключительно государственных органов, обычно центральных банков. Механизм создания и погашения СПЗ (который называется, соответственно, распределением и аннулированием СПЗ) в соответствии с положениями СНС не приводит к факту совершения операций, а отражается в форме проводки на счета других изменений в объеме активов.

С точки зрения особенности разных институциональных единиц, входящих в сектор "Финансовые корпорации", статистическая служба составляет счета сектора финансовых корпораций за подсекторами.

Рассмотрим методологические принципы построения счета производства для основных под-секторов сектора "Финансовые корпорации". Счет производства является первым счетом в ряду текущих счетов. Он отражает операции, которые непосредственно связаны с процессом производства. В ресурсной части счета производства показывается выпуск в базовых ценах. В части использования отражается промежуточное потребление и балансирующая статья — валовая добавленная стоимость. Порядок определения показателей выпуска и промежуточного потребления для подсекторов сектора "Финансовые корпорации" представлено в табл. 2.13.

Таблица 2.13. в Порядок определения выпуска для основных подсекторов сектора "Финансовые корпорации"

пор.

Подсектор

Выпуск

Промежуточное потребление

1

Национальный банк Украины

Рассчитывается на основе текущих затрат (промежуточное потребление, заработная плата, отчисления на социальное страхование, другие налоги, связанные с производством, потребление основного капитала)

Комиссионные расходы, расходы на обслуживание телекоммуникаций, служебные командировки, прочие административные и операционные расходы

2

Другие депозитные корпорации

Включает доходы от собственности за вычетом сумм, уплаченных финансовыми посредниками, кроме доходов, полученных от вложений собственных средств, и доходы от предоставления вспомогательных услуг в сфере финансов. При этом не учитываются доходы от собственности, возникающие в результате операций с ценными бумагами, кроме акций

Комиссионные расходы, затраты на текущее содержание основных средств и нематериальных активов, прочие эксплуатационные и хозяйственные расходы, расходы на телекоммуникации и выпуск Национального банка

3

Другие финансовые посредники, кроме страховых корпораций и негосударственных пенсионных фондов

Определяется в размере оплаты предоставленных ими услуг

Расходы на приобретение товаров для осуществления текущей деятельности и расходы на работы и услуги производственного характера

4

Вспомогательные финансовые организации*

Определяется в размере оплаты их услуг

Расходы на обслуживание телекоммуникаций, служебные командировки, прочие административные и операционные расходы

5

Страховые корпорации

Выпуск страховых корпораций состоит из услуг страхования, перестрахования и других услуг, связанных со страхованием. При расчете выпуска услуг страхования учитываются фактически заработанные страховые премии, то есть та их часть, что относится уплате в отчетном периоде и покрывает риски, которые наступили в отчетном периоде, а также страховые возмещения, срок выплаты которых приходится на отчетный период в связи с наступлением страхового случая. Для определения фактически заработанных премий нужно из суммы поступивших премий, вычислить изменения резерва незаработанных премий. Кроме того, выпуск страховых корпораций включает доходы от инвестирования и размещения временно свободных денежных средств за вычетом изменения технического резерва страхования

Расходы на оказание услуг страхования (за вычетом оплаты труда):

вознаграждение страховым посредникам за заключение договоров страхования:

оплата услуг актуариев, медицинских учреждений, юристов, инкассаторов и т. п:

оплата услуг по изготовлению страховых полисов, бланков, квитанций и других документов: оплата консультационных, посреднических и других услуг, связанных с управлением инвестициями:

оплата услуг сторонних организаций за безналичные расчеты:

а также отрицательный выпуск на перестрахование

Следует учитывать, что для Национального банка Украины характерна нерыночная деятельность, а финансовые корпорации, за исключением Национального банка Украины, занимаются рыночной деятельностью, и поэтому их выпуск определяется на базе полученных доходов.

Для подсекторов финансовых корпораций в счете производства валовая добавленная стоимость определяется как разница между выпуском и промежуточным потреблением. Она отражает первичные доходы, создаваемые участниками производства.

Потребление основного капитала — это уменьшение стоимости основного капитала, который используется в производстве в течение отчетного периода в результате его физического и морального износа и случайных повреждений .

Чистая добавленная стоимость рассчитывается как разница между валовой добавленной стоимостью и потреблением основного капитала.

Выпуск бирж, которые отвечают за предоставление различных услуг (консультирование по вопросам рынка ценных бумаг, валютного рынка, расчетов и тому подобное), определяется в размере оплаты этих услуг. Выпуск бирж, которые отвечают за совершение сделок купли-продажи фондовых ценностей и валюты за всеми видами сделок, определяется в размере разницы между ценами продажи и покупки с корректировкой для устранения холдинговой прибыли.

 
< Предыдущая   СОДЕРЖАНИЕ   Следующая >
 
Предметы
Агропромышленность
Банковское дело
БЖД
Бухучет и аудит
География
Документоведение
Естествознание
Журналистика
Инвестирование
Информатика
История
Культурология
Литература
Логика
Логистика
Маркетинг
Математика, химия, физика
Медицина
Менеджмент
Недвижимость
Педагогика
Политология
Политэкономия
Право
Психология
Региональная экономика
Религиоведение
Риторика
Социология
Статистика
Страховое дело
Техника
Товароведение
Туризм
Философия
Финансы
Экология
Экономика
Этика и эстетика
Прочее