Особенности использования коммерческими банками Украины процентных банковских продуктов

Коммерческий банк в развитой рыночной экономике способен предложить клиенту более двухсот видов различных банковских продуктов. Широкая диверсификация их позволяет сохранить клиентов и оставаться рентабельным даже при достаточно неблагоприятной конъюнктуре рынка.

К процентной группы банковских продуктов предлагается отнести банковские продукты, связанные с процентными доходами и расходами банка.

В роли финансовых посредников коммерческие банки конкурируют с другими видами кредитных учреждений. Они предлагают владельцам свободных капиталов удобную форму хранения денег в виде разнообразных депозитов, что обеспечивает сохранность денежных средств и удовлетворяет требованию клиента в ликвидности. Многие клиенты предоставляют больше преимуществ такой форме хранения денег, чем вложение денег в облигации и акции. Депозитные продукты относятся к процентной группы банковских продуктов.

Для коммерческих банков вклады - главный вид пассивов, а соответственно и важный ресурс для проведения активных кредитных операций.

Основой организации проведения депозитных операций или продажи депозитного продукта является выполнение всех условий ликвидности баланса банка и его госпрахункових интересов.

Существуют различные признаки для классификации депозитов.

При этом необходимо учитывать, что границы между отдельными видами депозитов размываются. Причиной такого процесса является усиленная конкуренция между самими коммерческими банками за привлечение денежных средств клиентов. Депозиты можно разделить на следующие группы:

В зависимости от статуса вкладчика депозиты принято разделять на депозиты физических и юридических лиц.

В зависимости от срока и порядка изъятия депозиты следует распределять по вкладам до востребования и срочные (на фиксированный срок).

С таблицы 3.3 видно, что первое место на депозитном рынке в целом занимает Проминвестбанк, на втором месте находится "Аваль", на третьем - ПриватБанк. В Проминвестбанка наибольшая доля на сегменте депозитов юридических лиц -12,85%; в банке "Аваль" наибольшая доля на сегменте бюджетных учреждений - 22,69%; в ПриватБанке - наибольшая доля на сегменте депозитов банков (средства на госпрахунках) - 11,77%; а в Сбербанке - наибольшая доля на сегменте депозитов физических лиц - 21,57%.

Можно сделать вывод, что коммерческие банки Украины активно работают с депозитами физических и юридических лиц. В зависимости от доминирующего сегмента клиентского рынка банки формируют виды депозитных вкладов. Для юридических лиц это одинаковые заборы вкладов, а для физических лиц украинские коммерческие банки создали: до 50 видов вкладов.

Депозиты приносят значительный доход и в структуре доходов коммерческих банков в Украине среди процентных банковских продуктов занимают около 36%.

В зарубежной практике выделяют три основные группы вкладов населения: срочные вклады; вклады жиросчетов (вклады до востребования, контокоррентные вклады, вклады на текущих счетах) сберегательные вклады.

В отечественной практике и нормативных документах НБУ ("Инструкция об открытии банками счетов в национальной и иностранной валюте", "Правила осуществления депозитных операций для банковских депозитов") используется сокращенная классификация, а именно: срочные вклады, вклады до востребования (текущие счета) физических лиц .

Это связано с тем, что большинство украинских банков из-за сложности приспособления сберегательных вкладов в практике не применяют их, ограничиваясь лишь классическими срочным вкладам и вкладам до востребования.

Срочные вклады представляют передачу средств в полное распоряжение банка на срок и условиях по договору, а потому, вкладчик, как правило, не может в любой момент потребовать от банка возврата вложенных средств. В мировой практике используются две формы установления права вкладчика на возврат вклада: срочный вклад с фиксированным сроком и срочный вклад с предварительным уведомлением об изъятии. Вклады с предварительным уведомлением (предупреждением) об изъятии средств означают, что об изъятии вклада клиент должен заранее предупредить банк в определенный, согласно договору, срок (бесспорно, от 1 до 3, от 3 до 6, от 6 до 12 и более 12 месяцев ). Проценты выплат слышатся вкладчику при расторжении договора. Процентная ставка устанавливается по договоренности.

На срочные вклады с фиксированным сроком обычно устанавливается твердая процентная ставка в пределах всего срока действия. Для срочных вкладов с предыдущим сроком сообщение иностранные банки оставляют за собой право изменять процентную ставку. Украинские коммерческие банки вынуждены действовать в очень нестабильной обстановке, поэтому срочные вклады, которые они предлагают клиентам, приобрели некоторых специфических черт. Практически все отечественные банки дают право вкладчику изъять вклад до наступления срока договора. При этом предусматриваются самые санкции, в основном, это касается размера прибыли, выплачиваемой.

Однако, в последнее время, особенно после финансового кризиса 1998 года, в украинских банках обострилась проблема обеспечения определенного гарантийного объема взносов с абсолютно точным и прогнозным календарю возврата привлеченных средств. Поэтому некоторые банки (например, "Брокбизнесбанк", "Финансы и кредит") начали предлагать вкладчикам срочные депозиты, которые не могут быть разорваны до истечения срока договора, которые уважительные причины при этом не возникали у клиента. Жесткость данных условиях банк компенсирует повышенной процентной ставкой и гарантией ее неизменности за весь срок действия договора. При этом процентная ставка по указанным видом вклада позволяет получить вкладчику в банке максимально возможную прибыль от вложения средств на конкретный срок.

В Украине, в отличие от и зарубежных стран, главным мотивом, побуждающим вкладчика, является получение максимально возможной прибыли, несмотря на неудобства, связанные со значительными штрафными санкциями за досрочное изъятие вклада или полной невозможности изъятия вкладов из банка. Это определяется отсутствием возможности для рядового гражданина альтернативных банкам источников размещения средств с соответствующим уровнем надежности. Попытки государства, относительно привлечения средств населения с помощью специальных облигаций сберегательного займа по ряду причин оказались неудачными, и на это не обратили внимание граждане.

В связи с небольшим количеством банковских операций, необходимых для обслуживания срочного депозитного счета клиента, банк несет минимальные операционные расходы по сравнению с другими видами вкладов. По анкетным опросом вкладчиков "Брокбизнесбанка" (количество обработанных анкет - 189 шт.), Заметно, что очень многие вкладчики за мотив размещения средств указывают возможность "получения дополнительной надбавки к пенсиям и заработной платы" (рис. 3.11).

Поэтому сегодня практически в каждом банке, который работает с частным клиентом, являются взносы с периодической выплатой процентов. Эти взносы должны все основные признаки срочных депозитов. Однако, вкладчику предоставляется возможность получать начисленные проценты до окончания срока договора, чаще всего ежемесячно, реже - ежеквартально. Данные вклады позволяют сочетать удовлетворение потребностей клиентов в получении возможного дохода на вложенные средства и частичного обеспечения текущих расходов. Именно взносы такого типа пользуются наибольшей популярностью в украинских вкладчиков.

По условиям размещения и возврата денег, порядком выплаты процентов до срочных вкладов можно отнести также сберегательные (депозитные) сертификаты. Такие сертификаты - это письменное свидетельство банка о депонировании денежных вкладов, которое свидетельствует о праве вкладчика на получение депозита и процентов по нему по истечении установленного срока.

Особенностью данного вклада является то, что он оформляется специальным ценной бумагой и, поэтому, дополнительно, подпадает под регулирование Закона Украины "О ценных бумагах и фондовой бирже". Сберегательные сертификаты выпускаются срочные (под определенный процент на определенный, срок), либо до востребования, именные m на предъявителя. Закон не позволяет обращение и продажа (отчуждение) именных сертификатов. В настоящее время НБУ позволяет обращение сертификатов, номинированных как в национальной, так и в иностранной валюте. По сертификатам физических лиц расчеты могут быть как наличными, так и в безналичной форме. Закон предусматривает, что доход по сберегательным сертификатам

Рис. 3.11. Цель размещения средств вкладчиками "Брокбизнесбанка"% 1 - увеличение сбережений (23,00)

2 - на "черный день" (20,40)

С - другие цели (9,6);

4 - сохранение (18,50)

5 - надбавка к пенсиям и заработной платы (28,50)

выплачивается при их предъявлении для погашения в банке-эмитенте. В случае досрочного требования держателя сертификата о возвращении средств с депозита, банк выплачивает меньший процент, что объясняется в таких случаях. В законодательном порядке определена необходимость досрочного возврата вклада, который оформляется сетрификатом, что есть удобно для клиента, но не всегда выгодно банку. Кроме того, для обеспечения требований, предъявляемых к ценной бумаги, банк вынужден тратить дополнительные средства. Более низкая процентная политика по сертификату по другим срочным вкладам связана также и с тем, что сертификаты на предъявителя до недавнего времени были единственным видом взноса, позволяющий клиенту осуществлять полностью анонимный размещения средств, так как при оформлении сертификата никаких данных о клиенте банк не требовал. Дополнительным удобством была возможность подарить или продать такой сертификат другому лицу, регистрируя операции. Однако, в 1999г. В Декрет Кабинета Министров Украины "О подоходный налог с граждан" внесены изменения, согласно которым, с 2 июня 1999 частных клиентов по сберегательным сертификатам на предъявителя облагаются подоходным налогом в обычном порядке с предоставлением соответствующей информации в налоговую администрацию. Такие дискриминационные меры, очевидно, приведут к "отмирания" данной услуги на украинском рынке, так именные сертификаты не дают клиенту особых преимуществ в отличие от других видов вкладов, но имеют при этом более низкую процентную ставку.

В плане оценки эффективности привлеченных ресурсов срочные вклады имеют преимущества для банка в том, что их можно выгоднее разместить в кредитных операциях, чем другие виды вкладов. Особенно это касается срочных вкладов с фиксированным сроком выплаты и невозможностью досрочного изъятия.

Депозиты до востребования, это средства, которые могут быть изъяты в любой момент без предварительного уведомления банка со стороны клиента. К ним относятся средства на текущих, расчетных, бюджетных и прочих счетах, связанных с осуществлением расчетов или целевым использованием средств, а также на вкладах до востребования.

В мировой практике срок действия таких вкладов обычно не оговаривается, однако, отечественной практике банки иногда указывают в договоре срок, на который осуществляется вклад, например один год. Это делается с попыткой оградить себя от претензий вкладчика по изменению процентных ставок, а также с целью возможности изменения условий договора в будущем за резкого изменения законодательной базы или ситуации на рынке. Проценты на вклады до востребования меньше, чем на другие взносы, или они вообще не начисляются, так как банки не могут использовать эти средства в таком же объеме, как другие взносы в кредитных операциях. Однако, несмотря на то, что банки всегда должны быть готовы к неожиданному оттоку вкладов до востребования "они все-таки создают важную основу для кредитования, потому что колебания отдельных взносов при большом объеме операций в целом выравниваются. Однако ресурсы, привлеченные на вклады до востребования, как правило, используются только в кратко- и среднесрочных операциях.

Многие украинских коммерческих банков за счет ресурсов на вкладах до востребования обеспечивают выполнение обязательного резервирования по другим долгосрочным и дорогими "ресурсами".

Из-за относительно быстрый оборот вкладов на счетах, операционные расходы по обслуживанию таких взносов, выше, чем для срочных и сберегательных. Что же касается процентов, начисляемых то вклады до востребования считаются наиболее дешевым видом привлеченных ресурсов. Вместе с тем в условиях конкуренции повышается, некоторые коммерческие банки устанавливают более высокие процентные ставки, чем стандартные (0-0,5% годовых на Западе и 2-6% годовых в Украине). Это делается для того, чтобы переманить вкладчиков с других банков или привлечь как можно больше денежных ресурсов клиентов.

К депозитивив к вопросу относятся и средства на корреспондентских счетах, открытых в НБУ или в банках-корреспондентах с целью осуществления расчетов и платежей в одностороннем порядке или по взаимным поручениями. Это ностро-счета - корреспондентские счета, в банке открыты банком в других банках-корреспондентах, лоро-счета - открытые банками корреспондентами в данном банке и т.

В 2003 среди коммерческих банков Украины наибольшую долю на сегменте депозитов банка, то есть на корреспондентских счетах, - 11,77% занимал Приватбанк, за ним шли Ощадбанк - 3,30% и Проминвестбанк - 2,18% - доля других банков не превышала и одного процента.

Как правило, при установлении корреспондентских отношений между банками стороны предусматривают возможность образования овердрафта по этим счетам. Предельный размер, сроки, процентные ставки на дебетовому или кредитовому остатку, вместе с другими условиями, определяются договором о корреспондентских отношениях между банками. Образование на лоро-счета пассивного (кредитного) сальдо означает наличие в обороте банка дополнительных ресурсов, привлеченных из банка-корреспондента, активного же (дебетового) сальдо - возникновение овердрафта, то есть предоставление банку-корреспонденту кредита, на ностро-счета.

Кредитный остаток означает вовлечение в оборот в соответствии с договором о овердрафт вкладов другого банка, а дебетовый - размещение части своих вкладов в этом банке-корреспонденте.

Таким образом, кредитное сальдо на счетах лоро и ностро отражает в балансе банка ресурсы, поступившие в его распоряжение от банков-корреспондентов.

В большинстве коммерческих банков вклады до востребования занимают наибольший удельный вес в структуре средств.

Структура вкладов коммерческих банков по видам валют и срокам, показана на рис. 3.12.

Рис. 3.12. Структура вкладов на счетах предприятий и населения в коммерческих банках Украины на 01.10.2003 г..

1 - срочные (в иностранной валюте - 39,6);

2 - до востребования (в национальной валюте - 76,8);

3 - срочные (в национальной валюте - 60.4)

4 - до востребования (в иностранной валюте -23,6)

Структура средств на счетах предприятий, организаций и населения в коммерческих банках Украины по отраслям показана на рис 3.13.

Рис. 3.13. Структура вкладов на счетах предприятий организаций

и населения в коммерческих Украины на 1.01.2004р. по отраслям

1 - материально-техническое снабжение и сбыт (36,0);

2 - промышленность - всего (16,9);

3 - сельское хозяйство (1,2);

4 - транспорт (4,3); 5 - связь (6,7); 6 - строительство (3,3); 7-торговля и общественное питание (12,0); 8 - общая коммерческая деятельность (1,0); 9 - жилищно-коммунальное хозяйство (1,0); 10 - наука и финансовое обслуживание (3,0); 11 - финансы, кредит, страхование, пенсионное обеспечение (4,4); 12 - другие (9,2).

К числу депозитов до востребования следует отнести контокоррентный счет, на котором учитываются все операции банка с клиентом. На контокоррент отражаются, с одной стороны, ссуды банка и все платежи со счета по поручению клиента, а с другой - средства, поступающие на счет в виде переводов, вкладов, возврата ссуд и др. Таким образом, это активно-пассивный счет, представляющий собой сочетание расчетного и ссудного счетов, если в оборот вовлечены заемные средства и владелец счета является должником банка по кредиту. По кредитовому сальдо банк начисляет проценты в пользу клиента, а по дебетовому - взыскивает проценты в свою пользу как за предоставленную ссуду. Причем проценты в пользу банка начисляются по более высокой ставке, чем в пользу владельца счета. Контокоррентные счета открываются надежным клиентам, первоклассным заемщикам как знак особого доверия. Владелец счета, при превышении расходов над поступлением средств имеет возможность без специального оформления в каждом отдельном случае получать кредит в определенной договором с банком сумме.

Определенное сходство с контокоррентным счетом имеет текущий счет с овердрафтом. Это счет, по которому на основании соглашения между клиентом и банком допускается в определенном размере превышение суммы списания по счету над величиной остатка вкладов. Однако следует видеть различия между этими счетами. При овердрафту (в отличие от контокорренту) такие займы осуществляются от случая к случаю, и имеют не постоянный характер.

В Украине, в отличие от общепринятой практики, существует довольно четкое функциональное разделение между текущими счетами и собственно вкладам до востребования. Если текущие счета действительно предназначены исключительно для обслуживания платежного оборота, то вклады до востребования чаще всего все-таки используются для размещения сбережений вкладчиками, которые требуют максимально свободного режима использования своего депозитного счета. Поэтому по текущим счетам в отдельных случаях проценты не начисляются вообще, а по вкладам до востребования процентные ставки низкие по вкладам (10-15% годовых).

Сберегательные вклады занимают промежуточное положение между срочными вкладами и вкладами до востребования и предназначены для обеспечения долгосрочного накопления клиентом необходимой суммы средств.

Сберегательный вклад создается не единовременным взносом, а может расти в результате регулярного или нерегулярного внесения равных или различных сумм в течение всего срока. Клиент не всегда может свободно потребовать выплаты сберегательного вклада. Сберегательные вклады должны служить накоплению или размещению капитала, поэтому по размещению на сберегательные счета исключаются денежные суммы, предназначенные для коммерческой деятельности или для платежного оборота.

Особенностью сберегательных вкладов является то, что, в принципе, они могут быть возвращены только после сообщения и после окончания согласованного срока. Обычно срок сообщения в западных банках составляет от 3 месяцев до 1-4 лет. Без уведомления можно снять некоторую оговоренную сумму в течение календарного года.

Банки заинтересованы в том, чтобы сберегательные вклады с длительным сроком предварительного уведомления как можно дольше находились в их распоряжении и предлагают более высокие процентные ставки, чем на краткосрочные сберегательные вклады. Размер процентной ставки в основном зависит от продолжительности согласованного срока предварительного уведомления. Процентная ставка по сберегательным вкладам может быть изменена банком на основании одностороннего объявления об изменении ставки. Украинские коммерческие банки пока слабо их применяют.

Особое ликвидность сберегательных вкладов выражается также и в том, что изъятие вклада в исключительных случаях возможно и без соблюдения срока предварительного уведомления. На практике существуют следующие возможности изъятия вклада; без предварительного уведомления; после предварительного уведомления, но до истечения его срока; после окончания срока предварительного уведомления ("штатная ситуация").

Если банк позволяет вкладчику досрочно снять его вклад, то как правило, предусматривается компенсация банка в виде выплаты пониженных процентов по вкладу. Украинские коммерческие банки применяют в аналогичных случаях снижен процент по вкладу, а также выплату вклада без процентов при расторжении вклада до истечения некоторого минимального срока (чаще 3-6 месяцев). Как сроки предварительного уведомления чаще всего используются небольшие сроки - от 5 до 20 дней.

В целом можно констатировать, что активную роль в формировании депозитов до востребования в Украине играет нефинансовый сектор экономики (на 1.01.2003 г.. - 77,3%), в формировании срочных депозитов - домашние хозяйства (66,4%). По результатам анализа депозитного рынка по срокам привлечения вкладов и видам выплат определено, что наибольшую долю на депозитном рынке Украины имеют депозиты до востребования в национальной валюте (примерно по 40% общего объема Можно сделать вывод о необходимости внедрения мероприятий, направленных на улучшение депозитного обслуживания мелких клиентов , которые играют важную советуй в формировании депозитной базы банков.

Одним из важнейших процентных продуктов банка является кредит. Кредит как процентный продукт банка предоставляется физическим, юридическим лицам, банкам-корреспондентам - межбанковский кредит. Кредиты, предоставляемые коммерческим банкам в специальной литературе классифицируются по различным признакам и критериям. Можно констатировать, что наиболее удачной является классификация банковских кредитов (ссуд) по назначению и характеру использования заемных средств; наличием и характером обеспечения; срокам использования; методами предоставления и способами погашения; характером и способом уплаты процента; числу кредиторов.

По назначению и характеру использования заемных средств выделяют: ссуды торгово-промышленным предприятиям; ссуды под недвижимость; потребительские кредиты; сельскохозяйственные ссуды; контокоррентным кредит; кредит под ценные бумаги; кредиты, связанные с вексельным обращением; межбанковские ссуды, ссуды небанковским финансовым учреждениям; займа органами власти.

По наличию и характеру обеспечения выделяют: обеспеченные (ломбардные) ссуды; необеспеченные (бланковые) кредиты.

По срокам использования ссуды подразделяют на: срочные, бессрочные (до востребования), просроченные, отсроченные.

К срочным ссуд, которые используются в Украине относятся: краткосрочные ссуды - до 1 года; среднесрочные - от 1 до 3 лет; долгосрочные - свыше 3 лет.

К бессрочным относятся ссуды, предоставленные банком на неопределенный срок, - так называемые ссуды до востребования. Заемщик обязан погасить такую ссуду по первому требованию банка. Если же банк не требует возврата, то кредит погашается по усмотрению заемщика. Просроченными считаются ссуды, по которым истекли сроки возврата, установленные в кредитном договоре между банком и заемщиком, а заемные средства не возвращены последним. Такие ссуды учета является на отдельном ссудном счете. Отсроченные - это ссуды, по которым по просьбе заемщика банком принято решение о переносе на более позднее время срока возврата кредита. Отсрочка погашения ссуды оформляется обычно дополнительным соглашением к основному кредитному договору и сопровождается установлением более высокой процентной ставки.

По методам предоставления различаются ссуды, предоставленные: в разовом порядке; в соответствии с открытой кредитной линии (лимитом кредитования, кредиты по необходимости); гарантированные кредиты.

По характеру и способу уплаты процента выделяют ссуды с: фиксированной процентной ставкой; процентной ставке, "плавает"; уплатой процентов по мере использования заемных средств (обычные ссуды); уплатой процента одновременно с получением заемных средств (дисконтный кредит).

- По большинству банковских кредитов процент взимается через определенное время после их выдачи (обычно один раз в месяц). Это так называемые обычные кредиты. В отличие от обычных кредитов, предоставление дисконтного кредита предусматривает содержание кредитного процента (дисконта) при его выдаче. Примером такого кредита является учетный кредит (покупка банком переводных векселей клиентов-векселедержателям).

По числу кредиторов кредиты коммерческих банков делятся на: предоставленные одним банком, синдицированные (консорциальные) кредиты и параллельные.

Синдицированные кредиты выдаются банковским консорциумом, в котором один из банков берет на себя роль менеджера, собирает с банков участников необходимую для клиента сумму ресурсов, заключает с ним кредитный договор и выдает ссуду. Параллельные кредиты предполагают участие в их предоставлении нескольких банков. Здесь кредит одному заемщику выдают разные банки, но на одних согласованных условиях.

В Украине в 2003 г. (см. Рис. 3.14.) Происходила устойчивая тенденция к наращиванию коммерческими банками объемов кредитования. Больше всего кредитов предоставлялось юридическим лицам (субъектам предпринимательской деятельности) - 79,8%, по сравнению с 8,9% - физическим лицам.

Рис. 3.14. Структура задолженности по кредитам, предоставленным коммерческими банками на 1.01.2004 г..

1 - физическим лицам (8,9):

2 правительства (0,1);

3 - другим банкам (12,1);

4 - субъектам предпринимательской деятельности (78,9)

Основными субъектами кредитования коммерческими банками на протяжении 2003 г.. Были хозяйства коллективной формы собственности, на которые, как заметно из рис. 3.15 приходилось 78,5% всех кредитов. Объем кредитов, предоставленных хозяйствам частной формы собственности (включая физических лиц), составил - 9,6%; государственным - 10,7%

По отраслям экономики больше кредитов коммерческие банки направляли на развитие торговли и общественного питания (И * 8%), промышленности (27,2%). Незначительная доля кредитов направлялась на развитие транспорта 3,1%, как показывает рис. 3.16.

Рис. 3.15. Структура задолженности по кредитам (по формам собственности заемщиков) на 01.10.2003 года 1 - коллективная (78,5); 2 - государственная (10,7); 3 - частная (9,6); 4 - другие (1,2)

Рис. 3.16. Структура задолженности по кредитам (по отраслям экономики) на 1.10.2003 г.. 1 - промышленность (27,2); 2 - торговля и общественное питание (37,8); С - другие (23,1); 4 - сельское хозяйство (11,9); 5 - транспорт (3, 1); 6 - строительство (2,2)

Большинство украинских коммерческих банков по всем указанным выше видов кредитов предоставляют только некоторые нетрадиционные виды кредитов.

• потребительские;

• ипотечные;

• бланковые;

• чековые кредиты.

Ограниченные возможности кредитования в Украине, применение лишь некоторых видов кредитов по сравнению с практикой западных банков, обусловлены;

• незавершенностью реформирования как экономики в целом и ЕЕ финансово-банковского сектора;

• неспособности государственных структур существенно оживить промышленность

• политической нестабильности усиливается противостоянием парламента и правительства;

• введением несовершенных налоговых законов;

• ростом отрицательного внешнеторгового сальдо;

• усилением зависимости экономики и финансов страны от зарубежных, международных кредиторов;

• низкой инвестиционной привлекательности национальной экономики как для внутренних, так и для внешних инвесторов;

• разбалансированностью рынке ценных государственных бумаг, валютного и гривневого рынков вследствие непродуманной бюджетной и налоговой политики;

• критического падения доходности ОВГЗ, что заложило негативную тенденцию к сужению ресурсной базы банков.

Наиболее распространенными являются кредиты, связанные с покупкой товаров длительного пользования - потребительские кредиты. В этой кредитной операции обслуживания заемщика осуществляется совместно банком и торговой организацией. Для этого они заключают между собой соглашение о предоставлении кредита с рассрочкой покупателю товара. Клиент (покупатель товара) вносит сначала до 30% стоимости товара. Во неоплаченную часть товара банк предоставляет клиенту кредит и переводит средства торговой организации, оставляя при этом за собой сумму первоначального взноса клиента в обеспечение кредита. После погашения ссуды клиентом первоначальный взнос переводится на счет торговой фирмы.

Применялся и другой вариант, при котором клиент оплачивает (до 40% стоимости товара, а на неоплаченную часть выписываются векселя со сроками, соответствующие предоставленной рассрочке на покупку товара. Банк учитывает векселя и перечисляет деньги торговой фирме. После окончания срока заемщик погашает векселя И в Таким образом погашает ссуду. Обеспечением кредита является приобретенный товар.

Во многих коммерческих банках Украины ставки по кредитам находятся в зависимости от учетной ставки Национального банка или от ставок по кредиту на Межбанковской валютной бирже. Конечно, в договоре оговаривается возможность изменения процентной ставки за пользование кредитом.

Условия кредитования очень разные и в основном зависят от форм обеспечения кредита, сроков, а также стоимости кредитных ресурсов конкретного коммерческого банка.

Развитие и совершенствование действующей практики кредитования населения на потребительские цели предполагает поэтапную разработку и реализацию программы комплексного кредитно-расчетного обслуживания населения (то есть дальнейшего развития кредитования клиентов на текущие нужды). На первом этапе необходимо расширить безналичные расчеты через банк, в частности, практику выплаты заработной платы. Стоит отметить необходимость того, чтобы покупки населением промышленных и продовольственных товаров происходили безналичным способом, должно предусматривать возможность воспользоваться кредитом банка при недостаточности собственных оборотных средств у клиента. Этому должно способствовать внедрению пластиковых карт как элементов электронных систем платежей и расчетов.

Потребительские кредиты предоставляются такими банками как Приватбанк, "Аваль", Ощадбанк, Укринбанк и др. по различным условиям:

• обеспечение депозитных средств на счетах коммерческих банков. Для обеспечения принимаются средства как на валютных, так и на гривневых депозитных счетах. Срок действия кредитного договора не должен превышать срок действия договора о депозите.

• гарантию предприятий, находящихся на расчетно-кассовом обслуживании коммерческих банков. Юридическое лицо (клиент банка) может выступить гарантом по потребительскому кредиту в пределах установленного финансового лимита. Финансовый лимит зависит от размера остатков и периодичности движений по счету предприятия, а также от размера уставного фонда и основных средств предприятия, соотношение его дебиторской и кредиторской задолженности.

• залог недвижимого имущества. При оформлении кредита между заемщиком и банком заключается договор залога обеспечения (заверяется нотариально). В залог принимаются жилые (квартира, дом и т. Д.) И нежилые помещения (гараж, склад и т. Д.). Банк делает предварительный анализ и оценку предлагаемой недвижимости. В зависимости от вида, состояния и местоположения предмета залога применяется разный процент дисконта. Как правило, залоговая стоимость имущества превышает сумму кредита в 2 раза.

• залог личного автотранспорта с обязательным его страхованием. При оформлении кредита между заемщиком и банком заключается договор залога автотранспорта. В залог принимается транспорт импортного производства не старше 5-ти лет с пробегом не более 150 000 км, автотранспорт отечественного производства не старше 2-х лет с пробегом до 50 000 км. Клиент в обязательном порядке оформляет страховой полис в пользу банка.

• договора - поручительства не менее двух физических лиц. В качестве обеспечения принимается поручительство двух физических лиц, финансовый и социальное положение которых соответствуют требованиям банка. При анализе состояния заемщика банк учитывает ряд параметров, среди которых - заработная плата, владение недвижимостью или автотранспортом, коммуникабельность, открытость, семейное положение, образование, занимаемая должность, стаж работы. При таком виде кредита поручители оформляют страховой полис в пользу банка.

Проблема обеспеченности населения жильем в Украине в экономических условиях, создавшихся может быть решена через ипотечное кредитование, которое должно осуществляться на основе залога недвижимого имущества и без передачи этого имущества во владение залоговому кредитору (залогодержателю).

В развитии жилищного кредитования, следует выделить три основных направления:

• среднесрочное кредитование строительства индивидуального жилья;

• долгосрочное кредитование покупки жилья у частных лиц;

• долгосрочное кредитование покупки населением нового жилья в государственных или местных органов.

Лучшим, с точки зрения коммерческих банков, является кредитование покупки населением нового, уже построенного и сданного в, эксплуатацию жилья. Этот вид кредитования в ближайшей перспективе может стать стимулирующим фактором развития строительной индустрии в разных регионах и позволит окончательно отказаться от практики бесплатной передачи жилья в собственность. К положительным факторам, сопровождающих данный вид кредитования, можно отнести безналичную форму выдачи кредита заемщику, а также безналичную форму расчета по нему со строительной или эксплуатирующей жилье организацией. В последнее время украинские коммерческие банки стали активно сотрудничать с риэлторскими и девелоперскими фирмами. Они выступают одновременно как инвесторы, заказчики (доверенные лица, которые распоряжаются финансами и несут ответственность за распределение строительного подряда, подготовку и утверждение необходимых документов), а также выполняют функции подрядчика и брокера (обязательное условие). Возможны различные сочетания этих функций. Эти компании совместной при поддержке банка специализируются на многоквартирном строительстве (стандартного достраиваемым и элитарного жилья), а также односемейных домов и продажи земельных участков. Кроме банковских кредитов, они широко используют собственные средства: частичное финансирование, фьючерсы. Девелоперские компании в основном перепродают элитное жилье или передают его в аренду.

Рассматривая возможные направления ипотечного кредитования в современных условиях и перспективе необходимо, при разработке механизмов кредитования, прежде всего учитывать существующие экономические и социальные факторы. Во-первых, низкую потребительскую способность населения, при которой размеры платежей не должны превышать определенную часть дохода средней семьи. Во-вторых, размер кредита с учетом возможных субсидий должен покрывать стоимость жилья и в то же время кредитные риски следует свести к минимуму. В-третьих, необходимо учесть, что в некоторой части населения отсутствует стабильная и гарантированный источник дохода, а отсутствие "кредитных историй" у большинства населения еще более затруднит определение «качества» заемщика и соответственно определение размера и срока кредита.

Необходимо определить источники финансирования, которые являются адекватными для решения проблем. .

Например, существует практика выпуска местными администрациями так называемых жилищных сертификатов. Вкладчик, получая за определенное время необходимое количество ценных бумаг, получает впоследствии право на приобретение квартиры в собственность. Другой пример, когда некоторые коммерческие банки открывают для желающих накопительные счета на приобретение жилья в будущем.

Для повышения потребительской способности населения необходимо вмешиваться в ипотечное кредитование правительства, посредством организации системы субсидирования определенных категорий населения, а также создав систему льготного налогообложения тех банков и строительных организаций, которые направляют средства на решение региональных целевых программ по жилищному строительству. Такая форма участия государства, как показывает исследование, применяется во всех странах.

Организация единой системы ипотечного кредитования предполагает создание и определенной правовой основы, которая должна быть заложена в соответствующих законах. Особое место также следует отвести процедурам взыскания долга на заложенное имущество и механизма регистрации ипотеки. Комплексное решение всех вышеуказанных проблем может стать основой для развития рынка ипотечного кредитования в Украине.

В последнее время украинские банки работают над такой формой кредитования физических лиц как чековый кредит. В Его основе заложено открытие чекового счета для физического лица. Эти счета будут использоваться банками при предоставлении клиенту специальных чеков определенной преимущества. Банки устанавливают клиенту лимит кредитования и Его величину выдают чеки. Использование клиентом чеков приводит к исчерпанию лимита кредитования, а поступления на чековый счет (текущие поступления или специальные взносы клиента) видновлюють1 лимит. Плата за чековый кредит взимается в процентах от использованной суммы.

В процессе кредитования банки сталкиваются с кредитным риском, под этим обычно понимают риск невыполнения заемщиком установленных условий кредитного договора, то есть невозврата (полностью или частично) основной суммы долга и процентов по нему в установленный договором срок.

К "сигналам дальнего оповещения", свидетельствующие о неблагополучии заемщика, можно отнести:

• просьбу о предоставлении второго кредита с целью погашения задолженности по ранее взятой ссуде;

• возникновение непредвиденных затруднений в работе заемщика на ранней стадии и др.

Для банка, который выдал кредит индивидуальному заемщику, предупредительными сигналами неблагополучия служат также:

• постоянное использование клиентом овердрафта на предельном уровне;

• систематическое превышение лимитов кредитования;

• трудности погашения ссуды, задержки с уплатой процентов или основной суммы долга;

• несвоевременное предоставление оперативной и достоверной финансовой информации и др.

Признаки, которые сигнализируют, что кредит в угрожаемой зоне:

• нарушение сроков возврата долга и уплаты процентов, другие неплатежи;

• заемщик просит продлить срок погашения или увеличить сумму кредита, просмотрев кредитное соглашение;

• заемщик проводит враждебную кредитора политику или избегает контактов с ним, болезнь или смерть заемщика.

Признаки проблемности кредита:

• заемщик не возвращает просроченный кредит;

• заемщик просит реструктуризировать кредит или установить льготный период, просит дополнительную ссуду;

• клиент избегает контактов с банком;

• болезнь или смерть заемщика.

К числу "золотых правил" кредитной политики банка на стадии предоставления кредита можно отнести недопустимость спешки со стороны заемщика, а также инициативы и самодеятельности работников банка, которые находятся в должности ниже начальника департамента (управления).

Существует много методов анализа финансового состояния клиента и его надежности по своевременного возврата долга банку. Активно при этом используются коэффициенты ликвидности.

В группе показателей ликвидности выделяются: коэффициент абсолютной ликвидности (К1), который рассчитывается по формуле:

Коммерческий банк должен вести свою ссудную деятельность, руководствуясь определенными принципами, а именно: цель кредита должна быть взвешенной; банк обязан проводить исследования рынка, глубоко изучить возможности и потребности клиента; финансово-кредитное учреждение должна убедиться в том, что не потерпит большие убытки, если заемщик не сможет выполнить своих обязательств; банк должен быть уверен в заемщике.

Отдельной услугой украинских коммерческих банков, приносит процентный доход можно считать обслуживание кредитной линии ЕБРР (Европейский Банк Реконструкции и Развития), предоставленная Украиной для поддержки малого и среднего бизнеса. Для украинских коммерческих банков очень выгодной участие в обслуживании кредитной линии ЕБРР.

Во-первых, банки получают возможность заявить о себе на международной финансовой арене.

Во-вторых, доступ к кредитной линии способствует привлечению новых перспективных клиентов.

В-третьих, банки получают маржу 5%. С учетом рисков она небольшая и это можно считать очень позитивным моментом. Обслуживанием кредитной линии ЕБРР занимаются ВаБанк, Укринбанк, ПриватБанк, Первый Украинский международный банк, "Аваль" и др. Банки несут полную финансовую ответственность по всем выданным кредитам в рамках линии ЕБРР. В связи с этим предусматривается комплекс мероприятий по оценке деятельности потенциального заемщика и его финансовой перспективы. Среди них, в частности, анализ динамики изменения финансового состояния предприятия, уровень менеджмента, мониторинг деятельности заемщика с целью своевременного выявления возможного ухудшения финансового состояния и предупреждения невозврата кредита.

В соответствии с требованиями ЕБРР специалистами украинских коммерческих банков разрабатывается индивидуальный график выплат для каждого заемщика. Этим графиком предусматривается поэтапное погашение как основной суммы долга, так и процентов, а также разрешается снизить кредитные риски. Срыв выполнения графика выплат по кредиту на любом этапе является поводом для адекватной реакции со стороны банков, вплоть до полного прекращения кредитных отношений. Особенно хорошо действует такая методика в отношении долгосрочных кредитов (сроком до 5 лет), когда возврат кредитных ресурсов растягивается во времени.

Кредиты выдаются исключительно под различные виды ликвидного залога, что является дополнительной гарантией выполнения заемщиком своих обязанностей. В качестве залога используются недвижимость, транспортные средства, различные виды имущества и основных средств.

Условия предоставления кредитов по линии ЕБРР жесткие, но вполне реальные. К тому же украинские коммерческие банки учатся помогать потенциальным заемщикам отвечать требованиям ЕБРР. Предприятия, претендующие получить кредит по линии ЕБРР, должны вести прибыльную деятельность, иметь достаточный собственный капитал, участвовать в планируемом проекте собственными средствами, иметь активное движение денежных средств по текущему счету, что позволит им в будущем выполнить свои обязательства по кредитному договору . Специалисты банков помогают потенциальным заемщикам в составлении обоснованного, реального, привлекательного бизнес-плана и в подготовке его к защите на заседании кредитной комиссии.

Доход от процентных продуктов составляет основную часть банковских доходов. После доходов по кредитам следующими по значениям среди процентных продуктов банков являются поступления по инвестиционным ценным бумагам.

В банковской практике инвестиционные операции означают заключения средств в ценные бумаги предприятий (государственных, коллективных и частных) на относительно длительный период времени.

Следует указать на имеющиеся черты, которые отличают инвестиции от займов.

Во-первых, заем предусматривает использование средств в течение короткого времени при условии Ее возвращение, а инвестиция обусловливает вложения средств с целью обеспечения притока коштив1 течение длительного периода времени; во-вторых, в большинстве кредитных операций банк выступает как главный кредитор, а в инвестиционном процессе как один из многих кредиторов; в-третьих, при кредитовании инициатором операций выступает заемщик, а при инвестировании инициатива принадлежит банку, который стремится приобрести активы на рынке.

Цели инвестиционной деятельности коммерческого банка заключаются в соблюдении безопасности банковских средств, обеспечении их диверсификации, дохода и ликвидности. Ликвидность ценных бумаг - это быстрое и безубыточное для их владельцев преобразования этих бумаг в денежные средства. Ликвидность не обязательно связана с другими инвестиционными целями.

Когда определены цели инвестирования, необходимо выбирать те ценные бумаги, соответствующие этим целям.

Для начала проводят отраслевой анализ, отбор отраслей, деятельность которых за определенный период дает лучшие результаты.

С помощью такой оценки прогнозируют перспективы развития отрасли, делают выводы о взаимосвязи объема продаж, прибыли, уровня цен и др. После этого проводят анализ финансовой отчетности и результатов деятельности предприятия за длительный период времени. Основные показатели, рассматриваемые при анализе: объем продаж и выручки, балансовая прибыль, чистая прибыль, ставка налогов, распределение активов и тому подобное. Затем рассчитываются ключевые показатели: норма прибыли на акционерный капитал; коэффициент прибыльности; коэффициент оборачиваемости средств; соотношение собственных и заемных средств, коэффициенты ликвидности и другие показатели. Эти коэффициенты целесообразно рассмотреть в динамике и по сравнению с аналогичными по другим отраслям.

Инвестиционная деятельность коммерческого банка осуществляется работниками специализированного отдела. Функция инвестирования требует систематизированного анализа риска ценных бумаг, которые приобретет банк, оценки качества этих бумаг, определения способности банка осуществлять инвестиции. Для этого нужен непрерывный и квалифицированный надзор и изучение рынка ценных бумаг.

Каждый коммерческий банк осуществляет свою инвестиционную политику. Основными факторами, влияющими на нее, является доходность. ликвидность, готовность идти на риск или наоборот, жертвовать доходностью для поддержания ликвидности. Периодически работники специализированных отделов банков готовят отчеты по инвестиционной деятельности, содержащих такие основные показатели, как степень диверсификации, качество и сроки ценных бумаг, данные об анализе инвестиционных портфелей.

Инвестиционная деятельность коммерческих банков должна иметь защиту от риска убытков и потери ликвидности. Одним из методов снижения риска является формирование инвестиционного портфеля за счет многих видов ценных бумаг, имеющих разный уровень качества и различные сроки погашения.

Банки стремятся поддерживать определенную структуру сроков погашения ценных бумаг. Одним из подходов, который используется многими банками, является поддержание ступенчатой структуры, то есть средства инвестируются так, чтобы срок определенной их части заканчивался ежегодно. Средства, поступившие от погашения ценных бумаг, реинвестируются в бумаги с наиболее длительным сроком. При таком подходе, обеспечиваются простота контроля и регулирования, а также стабильность дохода.

Многие коммерческие банки в своей инвестиционной деятельности придерживаются стратегии при которой основная часть инвестиционного портфеля состоит из долгосрочных обязательств, уравновешиваются краткосрочными бумагами, в то время как облигаций со средним сроком очень мало или их вообще нет.

При реализации этой стратегии сумма вложений в долгосрочные облигации и время их осуществления зависят от уровня долгосрочных процентных ставок и направлении их изменения. Если предусматривается уменьшение долгосрочных процентных ставок, то осуществляют крупные вложения в долгосрочные ценные бумаги. Если ожидается, что краткосрочные ставки будут стабильными или уменьшатся, то покупают обязательства на срок 3-4 года. Если прогнозы банка относительно процентных ставок точные, метод "штанги" приносит лучшие результаты.

На процесс регулирования портфеля инвестиций большое влияние оказывают требования владельцев депозитов (государственных органов или крупных корпораций) о том, чтобы банки держали необходимое количество определенных ценных бумаг в качестве обеспечения их депозитов. Это отвлекает часть банковских активов и уменьшает инвестиционные возможности банка. Ценные бумаги, входящие в инвестиционный портфель в соответствии с их назначением, разделяются на инвестиции и вторичные ликвидные резервы (это в основном государственные долговые обязательства). Они отличаются степенью ликвидности. Вторичные резервы можно немедленно превратить в наличные средства через продажу на рынке ценных бумаг. Однако ликвидность зависит также и от сроков погашения ценных бумаг. Чем больше времени до погашения долгового обязательства, тем больше вероятность изменения его рыночной стоимости с изменением процентной ставки. Поэтому, например, долгосрочные облигации правительства менее ликвидные, чем краткосрочные казначейские векселя, хотя эти бумаги выпускает один эмитент - казначейство. Это зависит от того, что для облигаций характерен большой риск вследствие изменения процентных ставок по ним.

К процентным продуктов банков относятся операции с драгоценными металлами, которые могут выполнять банки.

Следует отметить, что в мировой банковской практике к операциям с банковскими и драгоценными металлами относятся: депозитные операции, операции по предоставлению кредитов в драгоценных металлах, операции с монетами из драгоценных металлов, операции типа "спот" (spot), операции типа "своп" ( swap), опционы, форвардные сделки.

Депозитные операции с драгоценными металлами, как показывает исследование, осуществляются в том случае, когда необходимо привлечь металл на счет или, наоборот, разместить на определенный срок. Для этого используются металлические счета. Если у клиента берутся металлы в физической форме для временного хранения, то ему открываются металлические счета ответственного типа хранения "Allokated", то есть "С размещением". Характерным для этих счетов является то, что на них учитывается металл, который хранится в данном банке, причем последний не имеет права использовать этот металл и возвращает владельцу именно те слитки, которые получил на хранение. Для осуществления операций с "безналичным" металлом используются счета типа "Unallokated", т.е. "Без размещения" * На таких счетах учет ведется в граммах или унциях, а не в конкретных слитках. Фактически такие металлические счета обезличенные, металлы на них должны только количественную характеристику массы (для монет - количество в штуках) и стоимостную балансовую оценку.

Основанием для зачисления в драгоценных металлов на обезличенные металлические счета может быть их поставка в физической форме, перерасчет по другим обезличенных счетов, продажа металлов клиенту или их приобретение банком. Получить металл клиент может в данном банке, банках-корреспондентах или в мировых центрах торговли драгоценным металлом, в частности Лондон (Loco London), Цюрих (Loco Zurich), Нью-Йорк (Loco New York).

Банки могут выпускать золотые сертификаты, свидетельствующие о депонировании золота в банке. Они подлежат свободному обмену на указанную в них количество золота или денежный эквивалент золота по рыночной цене. Золотые сертификаты преимущественно именные, однако предполагается за их передачи благодаря соответствующему надписи. Они могут выпускаться вместо депонированных монет, а также золота, которое хранится в других странах с целью фактического обеспечения на случай его блокировки или национализации. Операции с золотыми сертификатами выгодны банкам-эмитентам. ибо дают комиссионный доход, расширяют клиентуру, повышают репутацию. банка. Разновидностью золотых сертификатов является сберегательная книжка, которая выдается владельцу депонированного золота, что позволяет осуществлять многократные операции.

Операции по предоставлению кредитов в драгоценных металлах осуществляются путем поставок их в физической форме или зачисления на обезличенные счета в обмен на обязательство обратной поставки соответствующего металла в срок, указанный в договоре. Погашение кредитов в драгоценных металлах может осуществляться в форме физической поставки, через перечисление драгоценных металлов из металлических счетов заемщика или приобретение банком за денежные средства заемщика металла в другого участника межбанковского рынка для погашения ранее полученного кредита.

Банки могут кредитовать заемщика и под залог золотого депозита. Выдача и погашение кредита осуществляются в денежной форме, а золото - форма обеспечения выполнения обязательств в кредитных правоотношениях.

Банки осуществляют продажу клиентам монет из драгоценных металлов, а также выкупают у них такие монеты, конечно, по более низкой цене. Центральные банки, как правило, являются оптовыми поставщиками монет для уполномоченных дистрибьюторов, роль которых выполняют, прежде всего, коммерческие банки.

Рынок монет из драгоценных металлов включает монеты нумизматические, напивнумизматични, оборотные тазливкови. Последние три вида монет еще называют инвестиционными или тезаврационных, поскольку они используются практически для накопления абстрактной стоимости путем инвестирования денежных средств в монеты из драгоценных металлов, особенно золота.

Продажа монет осуществляется с премией, размер которой зависит от многих факторов, в частности качества монет.

Так американская систематизация качества монет "Красная книга" включает три типа рейтингов: базовые, дополнительные и нумизматические. Высочайшее качество по базовому рейтингу - "proof", то есть монеты с зеркальной поверхностью, выразительным изображением рисунка. Дополнительный рейтинг может быть "ргооf like" (подобная высокопробной), то есть монеты лоза оборотом, но так качественно высечены, напоминающие высокопробные. Согласно нумизматическими рейтингами монета может быть "extremely rare" (экстремально редкой), то есть почти уникальной, существует лишь несколько экземпляров.

К операциям банков с ценными металлами относятся опционы и форвардные сделки; опционы - право (но не обязанность) продать или приобрести определенное количество золота по определенной цене на определенную дату (европейский опцион) или в течение всего оговоренного срока (американский опцион). Продавец опциона продает контрагенту права на исполнение соглашения или отказа от нее "за что получает от покупателя премию.

Различают два вида опционов: опцион пут (put)), то есть опцион на продажу, дает покупателю опциона право на продажу металла по цене исполнения или отказаться от его продажи. Он защищает владельца от снижения цен на металлы; опцион колл (call), то есть опцион на покупку, дает покупателю опциона право приобрести металл по цене исполнения или отказаться от его покупки. Этот опцион защищает владельца от повышения цен на металлы.

Форвардные сделки предусматривают продажу (покупку) металла на срок, превышающий 2-й рабочий день после заключения сделки. Заключение форвардной сделки означает, что одна из сторон берет на себя: обязательства осуществить поставку определенного количества металла на дату, которая обусловлена в соглашении, но удаленная промежутком времени от даты заключения сделки, а другая сторона обязуется принять поставку по оговоренной в соглашении цене.

г. Разновидностью форвардных сделок являются форвардные контракты по процентным ставкам (РКА), то есть это двустороннее соглашение, по которому контрагенты обязуются обменяться на определенную дату в будущем платежами на основании краткосрочных процентных ставок, одна из которых является твердой, а другая - плавающей. Сумма платежей рассчитывается относительно контрактного номинала, а в условия контракта заложен определенный форвардный период, то есть период, который начинается с оговоренной даты в будущем. Основная цель таких соглашений заключается в хеджировании процентной ставки, что связано с тем, что на рынке драгоценных металлов происходят колебания процентных ставок по золотым кредитам и депозитам.

Операции с драгоценными металлами имеют весьма ограниченный характер в деятельности коммерческих банков Украины. Из всех вышеупомянутых операций присущих деятельности западных банков, используются только некоторые и в незначительном объема.

Ограниченные возможности проведения украинскими коммерческими банками кредитных, депозитных, инвестиционных операций, операций с драгоценными металлами, то есть процентных банковских продуктов по сравнению с практикой западных банков обусловлены незавершенностью процесса реформирования как экономики в целом, так и ее финансово-банковского сектора, введением несовершенных налоговых законов; ростом отрицательного внешнеторгового сальдо, усилением зависимости экономики и финансов страны от зарубежных международных кредиторов; низкой инвестиционной привлекательностью национальной экономики как для внутренних, так и для внешних инвесторов.

В последнее время в ведущих коммерческих банках Украины наметилась тенденция к росту доходов от процентных банковских продуктов, которые в совокупной структуре доходов коммерческих банков Украины составили 51%.